承租人甲公司与出租人乙公司签订了一份车辆租赁合同，租赁期为5年。在租赁开始日，该车辆的公允价值为100 000元，乙公司预计在租赁结束时其公允价值（即未担保余值）将为10 000元。租赁付款额为每年23 000元，于年末支付。乙公司发生的初始直接费用为5 000元。则乙公司计算租赁内含利率为（ ）A.3.79% B.6.79% C.7% D.5.97%

选项A, 在租赁期开始日，甲公司预计标的汽车在租赁期结束时的公允价值为30 000元，因此，甲公司在计算租赁负债时，与担保余值相关的付款额为10 000元。

在第3年年末，甲公司重新计量租赁负债以涵盖购买选择权的行权价格，并采用修订后的折现率5.5%进行折现。重新计量后的租赁负债（支付前3年的付款额后）为22 960元，即22 960＝10 000×（P/F，5.5%，1）＋（10 000＋5 000）×（P/F，5.5%，2）；因此，应该调增租赁负债的账面价值＝22 960-18 600＝4 360（元）。

（1）第一步，判断租赁类型。租赁期与租赁资产预计使用寿命一致，另外租赁收款额的现值为475 000×（P/A,6%,7）＝2 651 640（元），约为租赁资产公允价值2 700 000元的98%，甲公司认为与该项资产所有权有关的几乎所有风险和报酬已实质转移给乙公司，所以，将该租赁认定为融资租赁。
　　第二步，确定收入金额。按照租赁资产公允价值与租赁收款额按市场利率折现的现值两者孰低的原则，确认收入为2 651 640元；
　　第三步，确定销售成本金额。
　　未担保余值的现值＝72 800×（P/F,6%,7）＝48 412（元）
　　销售成本＝账面价值2 000 000－未担保余值的现值48 412＝1 951 588（元）
　　2×19年1月1日（租赁期开始日）
　　借：应收融资租赁款——租赁收款额　　　　3 325 000（475 000×7）
　　　　贷：主营业务收入　　　　　　　　　　　　2 651 640
　　　　　　应收融资租赁款——未实现融资收益　　　673 360（倒挤）
　　借：主营业务成本　　　　　　　　　　　　1 951 588
　　　　应收融资租赁款——未担保余值　　　　　 72 800
　　　　贷：库存商品　　　　　　　　　　　　　　2 000 000
　　　　　　应收融资租赁款——未实现融资收益　　　 24 388（倒挤）
　　应收租赁投资净额＝3 325 000－673 360＋72 800－24 388＝2 700 052（元）
　　借：销售费用　　　　　　　　　　　　　　　　5 000
　　　　贷：银行存款　　　　　　　　　　　　　　　　5 000
　　（2）由于甲公司在确定营业收入和租赁投资净额（即应收融资租赁款）时，是基于租赁收款额按市场利率折现的现值，因此，甲公司无需重新计算租赁内含利率。
　　2×19年12月31日：
　　借：应收融资租赁款——未实现融资收益　　　159 098[（3 325 000－673 360）×6%]
　　　　应收融资租赁款——未担保余值　　　　　　2 905 [（72 800－24 388）×6%]
　　　　贷：租赁收入　　　　　　　　　　　　　　　162 003
　　借：银行存款　　　　　　　　　　　　　　　475 000
　　　　贷：应收融资租赁款——租赁收款额　　　　　475 000
　　（3）2×25年12月31日：
　　借：应收融资租赁款——未实现融资收益　　　 26 880
　　　　应收融资租赁款——未担保余值　　　　　　4 120
　　　　贷：租赁收入　　　　　　　　　　　　　　　 31 000
　　借：银行存款　　　　　　　　　　　　　　　475 000
　　　　贷：应收融资租赁款——租赁收款额　　　　　475 000
　　借：融资租赁资产　　　　　　　　　　　　　 72 800
　　　　贷：应收融资租赁款——未担保余值　　　　　 72 800
　　借：银行存款　　　　　　　　　　　　　　　 72 800
　　　　贷：融资租赁资产　　　　　　　　　　　　　 72 800

在租赁期开始日，甲公司该担保余值下预计应付的金额为0；第一年年末，甲公司应将该担保余值下预计应付的金额10 000元（即，40 000-30 000纳入租赁付款额，并使用不变的折现率来重新计量租赁负债。

企业应当以最低租赁付款额现值与租赁资产公允价值中的较低者为基础确认固定资产的入账价值，最低租赁付款额现值=1200×2.6730+（200+150）×0.8396=3501.46（万元），因此，固定资产入账价值=3501.46+15=3516.46（万元），应计折旧总额=3516.46-200-150=3166.46（万元），该项租赁资产对甲公司2×16年损益的影响金额=未确认融资费用摊销额+折旧费用=3501.46×6%× 6/12+3166.46/3×6/12=105.04+527.74=632.78（万元）。
甲公司相应账务处理：
借：固定资产　　　　　　　　　　　　　　　　 3516.46
　　未确认融资费用　　　　　　　　　　　　　　448.54
　贷：长期应付款　　　　　　　　　　　　　　　　　3950
　　　银行存款　　　　　　　　　　　　　　　　　　　15
借：财务费用　　　　　　　　　　　　　　　　　105.04
　贷：未确认融资费用　　　　　　　　　　　　　　105.05
借：管理费用　　　　　　　　　　　　　　　　　527.74
　贷：累计折旧　　　　　　　　　　　　　　　　　527.74

在第1年年末，甲公司向乙公司支付第一年的租赁付款额450 000元，其中，131 040元（即，2 600 000×5.04%）是当年的利息，计入财务费用；甲公司第1年年末应支付的可变租赁付款额为30 000元（即1 500 000×2%），在实际发生时计入当期损益（销售费用等）。

企业应当以最低租赁付款额现值与租赁资产公允价值中的较低者为基础确认固定资产的入账价值，最低租赁付款额现值=1200×2.6730+(200+150)×0.8396=3501.46（万元)，因此，固定资产入账价值=3501.46+15=3516.46（万元）。
二、多项选择题超压卷瑞牛题库软件考前更新，下载链接 www.niutk.com