证券分析师
某投资者卖出看涨期权的最大收益为（ ）。A：权利金 B：执行价格-市场价格 C：市场价格-执行价格 D：执行价格+权利金
题目
某投资者卖出看涨期权的最大收益为（ ）。
A：权利金
B：执行价格-市场价格
C：市场价格-执行价格
D：执行价格+权利金
B：执行价格-市场价格
C：市场价格-执行价格
D：执行价格+权利金
如果没有搜索结果，请直接 联系老师 获取答案。
如果没有搜索结果，请直接 联系老师 获取答案。
相似问题和答案
第1题：
某投资者做一个3月份小麦的卖出蝶式期权组合，他卖出1张敲定价格为360的看涨期权，收入权利金23美分。买人2张敲定价格370的看涨期权，付出权利金16美分。再卖出l张敲定价格为380的看涨期权，收入权利金14美分。则该组合的最大收益和风险为（ ）。
A．6，5
B．5，5
C．7，6
D．5，4
正确答案：B
B【解析】该组合的最大收益=23+14-16×2= 5，最大风险=370-360-5=5.
B【解析】该组合的最大收益=23+14-16×2= 5，最大风险=370-360-5=5.
第2题：
某投资者卖出看涨期权的最大收益为（ ）。
A.权利金
B.执行价格-市场价格
C.市场价格-执行价格
D.执行价格+权利金
B.执行价格-市场价格
C.市场价格-执行价格
D.执行价格+权利金
答案：A
解析：
某投资者卖出看涨期权的最大收益为权利金。
第3题：
下列说法正确的有（ ）。 A．看涨期权的买入方预测未来标的资产价格会下跌 B．看涨期权的买人方的最大损失为买入期权的成本 C．看涨期权的卖出方的最大损失为卖出期权的收益 D．看跌期权的卖出方认为目前标的资产价格低估
正确答案：BD
看涨期权的买入方只有在未来标的资产的价格上涨时，才可能获得利益，因此，他对未来标的资产价格的预测是上升，选项A错误。如果看涨期权购入后，标的资产没有出现预期的价格上涨，他可以放弃其权利，其最大损失为买入期权的成本，因此选项B正确。作为看涨期权的卖出方，由于他收取了期权费，也就成为或有负债的持有人，如果价格上涨，其损失依未来价格的上涨幅度而定，不存在最大损失问题，因此选项C错误。看跌期权的卖出方只有在未来价格不下降时才会获利(获利额一收取的期权费)，因此，出售时应当认为价格是低估的(即认为将来价格不会下降)，因此，选项D正确。
看涨期权的买入方只有在未来标的资产的价格上涨时，才可能获得利益，因此，他对未来标的资产价格的预测是上升，选项A错误。如果看涨期权购入后，标的资产没有出现预期的价格上涨，他可以放弃其权利，其最大损失为买入期权的成本，因此选项B正确。作为看涨期权的卖出方，由于他收取了期权费，也就成为或有负债的持有人，如果价格上涨，其损失依未来价格的上涨幅度而定，不存在最大损失问题，因此选项C错误。看跌期权的卖出方只有在未来价格不下降时才会获利(获利额一收取的期权费)，因此，出售时应当认为价格是低估的(即认为将来价格不会下降)，因此，选项D正确。
第4题：
某投资者对黄金价格看跌，该投资者可以（）
- A、买入看涨期权
- B、卖出看涨期权
- C、买入看跌期权
- D、卖出看跌期权
正确答案:B,C
第5题：
根据下面资料，回答下题
某投资者卖出执行价格为800美分／蒲式耳的玉米期货看涨期权，期权费为50美分／蒲式耳，同时买进相同份数到期日相同，执行价格为850美分／蒲式耳的玉米期货看涨期权，期权费为40美分／蒲式耳，据此回答以下问题（不计交易费用）。
该策略最大收益为（ ）美分／蒲式耳。?
某投资者卖出执行价格为800美分／蒲式耳的玉米期货看涨期权，期权费为50美分／蒲式耳，同时买进相同份数到期日相同，执行价格为850美分／蒲式耳的玉米期货看涨期权，期权费为40美分／蒲式耳，据此回答以下问题（不计交易费用）。
该策略最大收益为（ ）美分／蒲式耳。?
A.50
B.10
C.0
D.-10
B.10
C.0
D.-10
答案：B
解析：
该策略为熊市看涨期权套利，最大的收益为净权利金=购买期权权利金-售出期权权利金=50-40=10（美分／蒲式耳）。
第6题：
关于卖出看涨期权的目的，下列说法正确的是( )。
A.为获取权利金收益而卖出看涨期权
B.为获取权利金价差收益而卖出看涨期权
C.为增加标的资产多头的利润而卖出看涨期权
D.为增加标的物空头的利润而卖出看涨期权
B.为获取权利金价差收益而卖出看涨期权
C.为增加标的资产多头的利润而卖出看涨期权
D.为增加标的物空头的利润而卖出看涨期权
答案：A,B,C
解析：
卖出看涨期权的目的包括获取权利金收入或权利金价差收益、对冲标的资产多头、增加标的资产多头的利润等。
第7题：
下面关于卖出看涨期权的损益(不计交易费用)的说法，正确的是（）。
Ⅰ.行权收益=标的物价格－执行价格－权利金
Ⅱ.平仓收益=期权买入价－期权卖出价
Ⅲ.最大收益=权利金
Ⅳ.平仓收益=期权卖出价－期权买入价
A、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
B、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
D、Ⅲ.Ⅳ
Ⅰ.行权收益=标的物价格－执行价格－权利金
Ⅱ.平仓收益=期权买入价－期权卖出价
Ⅲ.最大收益=权利金
Ⅳ.平仓收益=期权卖出价－期权买入价
A、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
B、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
D、Ⅲ.Ⅳ
答案：D
解析：
卖出一定执行价格的看涨期权，可以得到权利金收入。如果标的物价格低于执行价格，则买方不会行权，卖方可获得全部权利金。如果标的物价格在执行价格与损益平衡点之间，则可以获取一部分权利金收入。如果标的物价格大于损益平衡点，则卖方将面临标的物价格上涨的风险。A项，行权收益=执行价格－标的物价格﹢权利金。
第8题：
假设某只股票的买入与卖出看涨与看跌期权的费用都是5元，股票期权的执行价格是20元，如果某投资者预期股票价格上涨到40元，那么他应当（ ）。
A．买入看涨期权
B．卖出看涨期权
C．买入看跌期权
D．卖出看跌期权
正确答案：A
他买入看涨期权的收益为40-20-5=15，他卖出看涨期权的收益为5-40-20=-15
他买入看跌期权的收益为-5，他卖出看跌期权的收益为5
他买入看涨期权的收益为40-20-5=15，他卖出看涨期权的收益为5-40-20=-15
他买入看跌期权的收益为-5，他卖出看跌期权的收益为5
第9题：
投资者认为未来某股票价格下跌，但并不持有该股票，那么以下恰当的交易策略为( )。
A: 买入看涨期权
B: 卖出看涨期权
C: 卖出看跌期权
D: 备兑开仓
B: 卖出看涨期权
C: 卖出看跌期权
D: 备兑开仓
答案：B
解析：
投资者认为未来某股票价格下跌，但并不持有该股票，应买入看跌期权或卖出看涨期权
。D项，备兑开仓适用于投资者买入一种股票或手中持有某股票同时卖出该股票的看涨
期权的情形。
。D项，备兑开仓适用于投资者买入一种股票或手中持有某股票同时卖出该股票的看涨
期权的情形。
第10题：
某投资者预计未来一段时间市场波动将会加剧，应采取的投资策略是（）。
- A、买入市场指数的平值看涨期权，卖出平值看跌期权
- B、买入市场指数的平值看跌期权，卖出平值看涨期权
- C、买入指数对应的平值看涨期权，买入平值看跌期权
- D、卖出指数对应的平值看涨期权，卖出平值看跌期权
正确答案:C