单选题马科维茨认为，最佳投资组合应当是具有（ ）特征的投资者的无差异曲线和资产的有效边界线的交点。A 风险厌恶B 风险偏好C 风险中立D 风险追求

投资者的最优证券组合是使他最满意的有效组合，它是无差异曲线簇与有效边界线构成的闭合区域。（ ）

按照马柯维茨的理论，下列说法正确的有( )。

A．市场上的投资者都是理性的

B．市场上的投资者偏好收益

C．存在一个可以用均值和方差表示自己投资效用的均方效用函数

D．无差异曲线与有效集的切点就是投资者的最优资产组合

E．理性投资者可以获得自己所期望的最优资产组合

马克维茨投资组合理论中引入了投资者的无差异曲线，每个投资者都有自己的无差异曲线族，关于无差异曲线的特征说法不正确的是( )。

A．向右上方倾斜

B．随着风险水平增加越来越陡

C．无差异曲线之间不相交

D．与有效边界无交点

在马柯威茨均值方差模型中，投资者的偏好无差异曲线与有效边界的切点（ ）。

A．是投资者的最优组合

B．是最小方差组合

C．是市场组合

D．是具有低风险和高收益特征的组合

A.有效组合

B.风险最低的组合

C.收益最高的组合

D.最优投资组合

投资组合选择是投资者进行金融经营活动所必须面对的最基本的问题之一，也是金融经济学研究的核心问题，下列描述正确的是( )。

A．现代投资组合理论是研究如何将可供投资的资金分配于更多的资产上

B．现代投资组合理论寻求不同类型投资者所能接受的收益和风险水平相匹配的最适当、最满意的资产组合的系统方法

C．马柯维茨认为最佳投资组合应当是具有风险厌恶特征的投资者的无差异曲线和资产的有效边界的交点

D．马柯维茨提出的历史模拟法描绘出了资产组合选择的最基本、最完整的框架

E．均值一方差模型是目前投资理论和投资实践的主流方法

下列关于马柯维茨的投资组合理论的说法，不正确的是( )。

A．该理论假定市场上的投资者都是风险偏好的

B．该理论认为，对市场上每个投资者，都存在一个可以用均值和方差表示其投资效用的均方效用函数

C．均值方差模型是目前投资理论和投资实践的主流方法

D．该理论认为，最佳投资组合应当是具有风险厌恶特征的投资者的无差异曲线和资产的有效边界线的交点

按照马柯维茨理论的假设和结论，下列说法正确的有（ ）。 A．市场上的投资者都是理性的 B．市场上的投资者是风险中性的 C．存在一个可以用均值和方差表示自己投资效用的均方效用函数 D．无差异曲线与有效集的切点就是投资者的最优资产组合 E．理性投资者可以获得自己所期望的最优资产组合

根据马柯维茨的投资组合理论，理性投资者为获得投资效用最大化的最优资产组合的一般步骤为：（ ）

A．建立均值－方差模型，并通过二次规划解得投资组合的有效前沿

B．设定一个反映投资者风险偏好的均方效用函数，并由此获得投资者在均方坐标图上的一族无差异曲线

C．找出无差异曲线与投资组合有效前沿的切点

D．求解投资者的风险中性概率

E．获得有关投资者资金约束的信息