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(2018年)关于CAPM模型，下列说法错误的是（）。A.CAPM模型是以马科维茨证券组合理论为基础的 B.CAPM模型假设存在交易费用和税金 C.CAPM模型揭示均衡状态下证券收益率与风险之间的关系 D.CAPM模型假设所有投资者都进行充分分散化的投资
题目
B.CAPM模型假设存在交易费用和税金
C.CAPM模型揭示均衡状态下证券收益率与风险之间的关系
D.CAPM模型假设所有投资者都进行充分分散化的投资
相似问题和答案
第1题：
夏普比率、特雷诺比率、詹森a与CAPM模型之间的关系是（ ）。
A.三种指数均以CAPM模型为基础
B.詹森a不以CAPM为基础
C.夏普比率不以CAPM为基础
D.特雷诺比率不以CAPM为基础
夏普比率(Sp)是诺贝尔经济学奖得主威廉·夏普于1966年根据资本资产定价模型(CAPM)提出的经风险调整的业绩测度指标；特雷诺比率(Tp)来源于CAPM理论，表示的是单位系统风险下的超额收益率；詹森a同样也是在CAPM上发展出的一个风险调整差异衡量指标，即三种指数均以CAPM模型为基础。
第2题：
比较资本资产定价模型(CAPM)和套利定价模型(APM)对风险来源的定义，以下说法中错误的是( )。
A．资本资产定价模型( CAPM)的定义是抽象的
B．资本资产定价模型( CAPM)的定义是具体的
C．套利定价模型( APr)的定义是具体的
D．套利定价模型(APT)定义的是抽象的
118. BC【解析】资本资产定价模型(CAPM)和套利定价模型(APT)的定义都是抽象的。
第3题：
CAPM模型跟APT模型之间的区别不大。 （ ）
CAPM模型和APT模型之间具有明显的区别。同CAPM模型相比，APT模型的假设条件要宽松得多，适用的范围要广得多。套利定价理论认为，投资者可以不增加任何投资创造一种零贝塔的资产组合，如果该资产组合产生非零正收益，则存在套利机会。
第4题：
下列关于资本资产定价模型(CAPM)的说法不正确的是（ ）。
A．CAPM和SML首次将“高收益伴随着高风险”直观认识，用简单的关系式表达出来
B．在运用这一模型时，应该更注重它所给出的具体的数字，而不是它所揭示的规律
C．在实际运用中存在明显的局限
D．是建立在一系列假设之上的
CAPM和SML首次将“高收益伴随着高风险”直观认识，用简单的关系式表达出来。CAPM在实际运用中存在着一些明显的局限，主要表现在:
(1)某些资产或企业的口值难以估
计，特别是对一些缺乏历史数据的新兴行业；
(2)由于经济环境的不确定性和不断变化，使得依据历史数据估算的β值对未来的指导作用必然要打折扣；
(3)CAPM是建立在一系列假设之上的，其中一些假设与实际情况有较大的偏差，使得CAPM的有效性受到质疑。这些假设包括：
(1)市场是均衡的并不存在摩擦；
(2)市场参与者都是理性的；
(3)不存在交易费用；
(4)税收不影响资产的选择和交易等。由于以上局限，在运用这一模型时，应该更注重它所揭示的规律，而不是它所给出的具体的数字。
第5题：
（ ）主要被用来判断证券是否被市场错误定价。 A．单因素模型 B．多因素模型 C．CAPM D．APT
熟悉资本资产定价模型的应用效果。见教材第十一章第三节，P278。
第6题：
( )主要被用来判断证券是否被市场错误定价。
A．单因素模型
B．CAPM模型
C．多因素模型
D．ATP模型
45.B【解析】CAPM模型可以判断证券是否被市场错误定价。
第7题：
关于CAPM模型的说错误的是()。
A、CAPM模型被称为资产定价模型
B、可以用来确定项目的风险贴现率
C、适用于非充分竞争的市场条件
D、在该模型中，投资者需要考虑完工风险等因素
第8题：
关于三大经典风险收益率调整方法与CAPM模型之间的关系，下列说法正确是( )。
A.夏普指数并非以CAPM为基础
B.詹森指数并非以CAPM为基础
C.特雷诺指数并非以CAPM为基础
D.三种指数均以CAPM为基础
第9题：
比较资本资产定价模型(CAPM)和套利定价模型(APM)对风险来源的定义，以下说法中错误的是（ ）。
A．资本资产定价模型(CAPM)的定义是抽象的
B．资本资产定价模型(CAPM)的定义是具体的
C．套利定价模型(APT)的定义是具体的
D．套利定价模型(APT)定义是抽象的
本资产定价模型(CAPM)和套利定价模型(APT)的定义都是抽象的。
第10题：
比较资本资产定价模型(CAPM)和套利定价模型(APM)对风险来源的定义，以下说法中正确的是（ ）。
A．资本资产定价模型(CAPM)的定义是具体的
B．资本资产定价模型(CAPM)的定义是抽象的
C．套利定价模型(APM)的定义是具体的
D．套利定价模型(APM)的定义是抽象的