审计师
按照资本资产定价模式，影响投资组合必要报酬率的因素有( )。A.无风险收益率 B.投资组合的贝塔系数 C.市场平均报酬率 D.财务杠杆系数 E.综合杠杆系数
题目
B.投资组合的贝塔系数
C.市场平均报酬率
D.财务杠杆系数
E.综合杠杆系数
相似问题和答案
第1题：
A.风险报酬率
B.市场平均报酬率
C.无风险资产报酬率
D.该资产的风险系数
第2题：
按照资本资产定价模型，资产的风险报酬率是该项资产的β值和市场风险溢酬的乘积，而市场风险溢酬是市场投资组合的预期报酬率与无风险报酬率之差。( )
A．正确
B．错误
解析：本题考核的是资本资产定价模型的涵义。由资本资产定价模型公式ERi=RF＋βi(Rm-RF)可以很清楚地看到：βi(Rm-RF)为风险报酬率，Rm-RF为市场风险报酬率，它是市场投资组合的预期报酬率与无风险报酬率的差。
第3题：
按资本资产定价模式，影响某特定股票投资收益率的因素有( )。
A．无风险收益率
B．该股票的贝他系数
C．股票市场的平均报酬率
D．投资的必要报酬率水平
解析：股票投资的必要收益率=无风险收益率＋β×(股票市场平均报酬率-无风险收益率)
第4题：
①无风险的收益率
②市场组合的必要收益率
③特定股票的贝塔系数
④经营杠杆系数和财务杠杆系数
B.①③④
C.①②④
D.②③④
第5题：
B、投资组合的贝塔系数
C、市场平均报酬率
D、财务杠杆系数
E、综合杠杆系数
第6题：
按照资本资产定价模式，影响特定股票收益率的因素有( )。
A．无风险收益率
B．平均风险股票的必要收益率
C．特定股票的β系数
D．财务杠杆系数
解析：参见教材相关内容说明。本题的考点是资本资产定价模式的基本公式。
第7题：
某公司持有三种股票A、B、C，它们的β系数分别是0.5、1、2，三种股票在投资组合中的比重分别是：10%，30%，60%，若资本市场平均投资报酬率为10%，无风险报酬率为4%。
要求：
根据资本资产定价模型确定：(1)投资组合的β系数；(2)投资组合的报酬率。
(1)投资组合的β系数=∑各股票的β系数×其在组合投资中所占的比重=0.1×0.5+0.3×1+0.6×2=1.55
(2)投资组合的报酬率=无风险报酬率+投资组合的β系数×(市场平均投资报酬率-无风险报酬率)=4%+1.55×(10%-4%)=0.133=13.3%
第8题：
按资本资产定价模型，不会影响某特定股票投资收益率的因素是( )。
A．无风险收益率
B．该股票的夕系数
C．投资的必要报酬率
D．股票市场的平均报酬率
解析：根据资本资产定价模型，某股票投资收益率＝无风险收益率+该股票的β系数× (股票市场的平均报酬率—无风险收益率)。所以，影响某特定股票投资收益率的因素包括无风险收益率、该股票的β系数和股票市场的平均报酬率。
第9题：
某公司持有三种股票A、B、C，它们的p系数分别是0.5、1和2，三种股票在投资组合中的比重分别是：10%、30%和60%，若资本市场平均投资报酬率为10%，无风险报酬率为4%。
要求：根据资本资产定价模型确定：
(1)投资组合的p系数；
(2)投资组合的报酬率。
(1)投资组合的β系数=∑各股票的β系数*其在组合投资中所占的比重=0.1*0.5+0.3*1+0.6*2=1.55
(2)投资组合的报酬率=无风险报酬率+投资组合的β系数*（市场平均投资报酬率-无风险报酬率）=4%+1.55*（10%-4%）=13.3%
第10题：
B.与国库券利率有关
C.与投资者的要求有关
D.与投资者的投资金额有关