多选题相对于大型企业，中小企业具有以下（ ）的特点，同样也面临着经营风险高，资金周转需求旺盛，融资难，企业主个人和企业财务联系紧密的挑战。A规模小B投资见效快C经营决策权高度集中D机制灵活E有效率

B
一般而言。中小企业主作为一个群体所面临的风险特征有企业经营风险、个人人身风险和资产传承风险。

相对于大型企业，中小企业具有企业规模小、投资见效快、经营决策权高度集中、机制灵活且有效率的特点。

（一）中小企业融资难的原因
1．根本原因来自中小企业自身的经营状况。(1)部分中小企业尚未建立起现代企业制度，财务管理和经营管理不规范，资信等级不高。由于银行缺乏对其足够的了解，为保证信贷资金的安全，降低成本和提高经济效益，银行不愿意冒险向中小企业发放贷款。
(2)担保条件不足。中小企业自身规模小，资金实力不强，难以提供符合要求的抵押品或找到有实力的担保单位。
(3)中小企业生命周期短。亚洲开发银行曾指出：中小企业的存活率很低，即便在发达的美国，5 年后依然存活的比例仅为 32%，8 年后为 19%，10 年后为 13%。在中国中小企业的生命周期可能更短。
(4)缺乏一个完善的全国范围的社会信用体系。不完善的社会信用体系导致较高的信息不对称，从而增加了企业的融资成本和银行授信成本。
2．中国商业银行改制进一步排除了中小企业。国有商业银行股份制改革后，强调风险防范和约束机制。小企业由于风险较大，银行为减少风险宁可不贷。商业银行的授信体制、政策、程序复杂，不适合中小企业。中小企业尽管借款数额小，期限短，但在银行的每笔业务流程完全相同，相对于大企业而言，银行向中小企业发放贷款成本高而收益低，所以给中小企业贷款的积极性不高。
3．中国金融市场还不完善。目前中国资本市场并不完善，中小企业很少能够得到直接的融资服务。中小企业板难以满足中小企业融资需求，创业板也只是刚刚起步。中国债券市场整体不发达，中小企业发债受到企业自身局限和制度约束，尚没有得到发展。
4．政府对中小企业融资的总体支持有限。首先，政策性金融很少有针对中小企业的业务；其次，政府针对中小企业担保方面的政策支持不足；最后，中小企业信用体系不完善，信用评级体系缺位，直接导致贷款信息不完善，从而不能顺利得到金融资源的支持。
（二）改善中小企业融资难的主要途径
1．中小企业自身应完善内部管理，努力提高信用水平。中小企业尤其是一些民营企业，要尽快建立起适应市场经济需要的经营管理模式，吸收专业管理和技术人才，健全内控制度和财务制度，增强财务透明度，提高企业经营管理水平。苦练内功，找准产品市场定位，增强自身积累能力和取得融资的能力。
2.商业银行应转变观念，完善对中小企业的融资服务。商业银行对中小企业的融资服务不足，需要转变观念，提升服务中小企业的理念；加快信贷体制改革，建立有利于中小企业融资的贷款机制；完善对中小企业的多层次金融服务。
政府要推进有利于中小企业融资的中小金融体系，相关配套制度和优惠政策；建立完善中小企业担保机构，克服逆向选择和道德风险困境；政府应继续加大对中小企业的政策支持力度，包括产业政策、财政政策和货币政策；建立健全中小企业法律体系；建立专门为中小企业服务的政府机构。
3．完善中小企业直接融资市场。(1)启动和发展中小企业债券融资市场。改革现有的企业债券监管模式，推行中小企业债券发行核准制，放宽中小企业债券募集资金的使用限制和上市交易限制。推动企业债券利率市场化改革，根据不同企业的资信状况及信用评估结果，由发行人和承销商根据市场情况确定适当的利率，让投资者在承担风险的同时有满意的回报。针对不同的经营主体、投资主体和资金需求主体，调整债券融资工具结构，丰富融资品种，给不同投资偏好的投资者更大的选择范围。
(2)利用好中小企业板。制定符合中小企业特点的发行制度，降低初次发行的准入条件。有条件的实行股票全流通，如设立企业控制人的股票锁定期限和转让条件。提高股票二级市场交易的入市资金起点和交易单位，保护风险承受能力较弱的中小投资者等。
(3)推进创业板。创业板的进入门槛较低，上市条件较为宽松，对于企业做大做强，缓解资金压力具有重要的意义。

C
按照中小企业主资产特征、投资需求和人口特征等方面可以将中小企业主简单地分为业务投资爱好者、精明生意人和企业主导型企业主，他们在理财需求和理财渠道偏好上具有明显的差异。

A,B,C,D
相对于大型企业，中小企业具有企业规模小、投资见效快、经营决策权高度集中、机制灵活且有效率的特点，同样也面临着经营风险高，资金周转需求旺盛，融资难，企业主个人和企业财务联系紧密的挑战。